Um modelo de investimento descreve um sistema que se baseia na aplicação de teorias e conceitos de investimento, primeiros princípios e, entre outras coisas, um conjunto de hipóteses sobre a condição futura da situação financeira e econômica do mundo real para criar soluções de investimento que maximizem os retornos esperados em relação aos riscos esperado, atenda às restrições e preferências definidas e integre as incertezas do mercado.

A base de nossa filosofia é baseada na ideia de gerenciamento de risco. Maior risco não é garantia de maior retorno, mas simplesmente uma exigência para a possibilidade de maiores retornos - e com ele, a possibilidade de maiores perdas também. Nós nos concentramos no uso eficiente de risco (e orçamentos de risco), contando fortemente com a Análise de Média-Variância (MeVa) para a quantificação da compensação risco / retorno.

A hipótese afirma que os preços observáveis refletem o valor intrínseco de um título à medida que os mercados (aqui, a ação coletiva de investidores "racionais") incorporam e refletem rapidamente todas as informações disponíveis e relevantes no preço de mercado. Assim, para identificar o valor de um título, deve-se simplesmente olhar o preço de mercado observável. No entanto, às vezes acreditamos que essa suposição está longe da verdade e os preços de mercado observados não refletem necessariamente o valor intrínseco do ativo, caso contrário, existiria um paradoxo teórico simples denominado Paradoxo de Grossman-Stiglitz (GSP) *.

* SGP: Se os preços de mercado de livre obtenção refletissem o valor intrínseco de um ativo, então um investidor racional não incorreria o custo de obter e analisar informações para obter uma segunda estimativa do valor do ativo. Se nenhum investidor obtém e analisa informações sobre um ativo, no entanto, como o preço de mercado pode refletir o valor intrínseco do ativo? - aka: “A formulação de mercados eficientes e racionais” (Grossman e Stiglitz, 1980).

Sim. É um processo / ferramenta que nos ajuda a garantir que nossas estratégias de investimento e carteiras usem o risco de forma eficaz (e eficiente), reagindo às expectativas de mudanças de risco.

O processo de gestão de investimentos é de domínio público; entretanto, a propriedade intelectual e a experiência necessária para conceituar, projetar, implementar, comunicar, modelar e monitorar esse processo são nossa fonte de exclusividade; que, juntamente com parcerias estratégicas e uma arquitetura aberta, são a base de nossa vantagem competitiva e proposta de valor agregado para nossos clientes.